麥道森專欄

>   > > 在電影now you see me裡面有一個橋段，透過不斷的暗示，讓指定的人來到美國賭城參加一場催眠秀，這個過程也很像許多沒有中心思想的人，每天看到報紙，雜誌，就買進那些理財的工具，其實也是受到了這樣金融機構的催眠。 > > 麥道森認為自己偶爾也受到催眠，買進了最近看到的熱門股票， ETF或其他理財工具。這種現象，稱作認知式決策缺陷，屬於行為財務學的一種，但是麥道森不想講這些太過理論的東西，直接告訴你如何不受催眠的方法。答案也很簡單，就是筆記。 > > 麥道森仔去年年底時，也寫過類似的觀點，許多人在進行盲目投資，其實要讓你的投資績效增加，應該要勤做筆記，勤做筆記還不夠，更重要的是回顧筆記。 > > 麥道森發現很多人寫了筆記，不知道如何回顧，因此不回顧。切記在你跳到任何投資決策之前，先回顧筆記，什麼改變了，讓你現在決定做這個決定，不要讓催眠影響你的決策。 > > 麥道森的筆記是這樣做的，行動筆記為主，實體筆記為輔。記錄時，優先用實體筆記紀錄，輔以行動筆記錄音，之後在冷靜時，透過行動筆記重新紀錄以及歸納重點。 > > 實體筆記：使用一本空白格線筆記本，每頁分成三個區塊，右邊是雜記，左邊是彙整重點，下面是待研究的項目等。 > > 筆用的是三色筆，方便用同一支筆，快速用顏色區別不同的主題，麥道森筆很容易搞丟，因此一次買了10支。 > > 行動筆記：麥道森都是用HTC的記事本，如下圖，錄音、拍照、標色功能都有 > > > 備份可以同步到evernote，這個記事本可以標示五種顏色，我定義藍色為買進的理由，趨勢，想法,標的等，紅色的是檢討，第一次開始寫的時候，藍色肯定比紅色多，但當每次有想到要檢討的項目，就用紅色標示，如果你發現你的紅色開始超過藍色，通常投資績效也會慢慢改善。 > > 檢討時，如果有疑問，盡可能把問題搞清楚，並找到答案，甚至問問高手，如果你發現高手也被你問倒了，那你就成為高手之一了！ > > 其他工商服務 > > TFPA 2014/12/6退休研討會，報名網址  > >

  在電影 now you see me 裡面有一個橋段，透過不斷的暗示，讓指定的人來到美國賭城參加一場催眠秀，這個過程也很像許多沒有中心思想的人，每天看到報紙，雜誌，就買進那些理財的工具，其實也是受到了這樣金融機構的催眠。 麥道森認為自己偶爾也受到催眠，買進了最近看到的熱門股票， ETF 或其他理財工具。這種現象，稱作認知式決策缺陷，屬於行為財務學的一種，但是麥道森不想講這些太過理論的東西，直接告訴你如何不受催眠的方法。答案也很簡單，就是筆記。 麥道森仔去年年底時，也寫過類似的觀點，許多人在進行盲目投資，其實要讓你的投資績效增加，應該要勤做筆記，勤做筆記還不夠，更重要的是回顧筆記。 麥道森發現很多人寫了筆記，不知道如何回顧，因此不回顧。切記在你跳到任何投資決策之前，先回顧筆記，什麼改變了，讓你現在決定做這個決定，不要讓催眠影響你的決策。 麥道森的筆記是這樣做的，行動筆記為主，實體筆記為輔。記錄時，優先用實體筆記紀錄，輔以行動筆記錄音，之後在冷靜時，透過行動筆記重新紀錄以及歸納重點。 實體筆記：使用一本空白格線筆記本，每頁分成三個區塊，右邊是雜記，左邊是彙整重點，下面是待研究的項目等。 筆用的是三色筆，方便用同一支筆，快速用顏色區別不同的主題，麥道森筆很容易搞丟，因此一次買了 10 支。 行動筆記：麥道森都是用 HTC 的記事本，如下圖，錄音、拍照、標色功能都有 備份可以同步到 evernote ，這個記事本可以標示五種顏色，我定義藍色為買進的理由，趨勢，想法 , 標的等，紅色的是檢討，第一次開始寫的時候，藍色肯定比紅色多，但當每次有想到要檢討的項目，就用紅色標示，如果你發現你的紅色開始超過藍色，通常投資績效也會慢慢改善。 檢討時，如果有疑問，盡可能把問題搞清楚，並找到答案，甚至問問高手，如果你發現高手也被你問倒了，那你就成為高手之一了！ 其他工商服務 TFPA 2014/12/6退休研討會，報名網址  https://docs.google.com/forms/d/13npVoQlY9CN1LRpFqpsvOu0oCJ_fxBEhiu7fQJJpzS4/viewform?c=0&w=1&usp=mail_form_link 財子學堂 的ETF全球投資報

george是麥道森認識，相當專注於將定期定值實際採用的一位顧問，經過他半年到一年，協助客戶的投資型保單的經驗，整理給cfp等顧問聽，麥道森摘要一些內容，並提出一些自己的想法 1.george提到，在尚未聽到定期定值的作法之前，他根本不知道客戶的投資型保單要如何調整。 2.而定期定值讓他學會了透過設定期定額再加上定期定值的調整，讓客戶的投資型保單的績效有了調整的機制。 3.他提到了幾檔基金實際上採用定額+定值之後的效果，基金主角包含了綠能基金、礦業基金，這兩檔基金，許多人顯然都不陌生。 4.實測結果，採用定值雖然可以略為調高報酬率，但是由於本身這些基金的績效太差，因此在基金虧損時，越加碼越多，甚至曾經一個月扣款5000元，要加到每月扣款4萬元，甚至累積加碼到24萬元等，這種瘋狂加碼這些爛基金，我想不會有人願意。 5.經過這些號稱為全球的產業型基金之後，他改用正規的不特別偏頗產業的基金，如MFS全球基金等，確實績效好很多。 以下是麥道森的心得： 1.首先，超級佩服GEORGE的貫徹力，據說經營這些投資型保單的基金調整，是沒有任何收益，這一年來，認針對這60張保單負責，真的是很有公益服務的精神，很適合出來"凍蒜"一下 2.不過GEORGE說，他反而因為認真提供投資服務，取得客戶信任，並額外贏得保單機會，這種經驗，很直得其他壽險顧問學習 3.就產業型基金來看，麥道森有稍不同見解，產業型基金不全然都是壞的，重點是往往是被拿人銷售的就已經是超級高點的熱門基金，事實上單單從S＆P500的分類指數來看，有許多產業是績效超級平穩，一般人家不喜歡推銷，但默默在創新高的，如麥道森很喜歡的可樂、飲料、日用品等公司所屬的基本消費類（報酬率尚可，但波動度很低） 4.不過如果你真的沒有信心，反正買一般的全球基金（不特別限定單一產業就好了） 5. 再來GEORGE採用的是每季只要看到黑的基金就加碼，紅的基金就減碼，或者以成本為基礎，如果打平就出場等作法，甚至可能拿債券的資產投入到股票，這種作法固然確實可以在低檔時，將資金有效投入股市，但是維持一定程度的股債比率，可以讓客戶不容易在大空頭時，無所適從。 6.此外，單純的買黑賣紅在不同基金之間轉換，雖然在投資型保單內都免手續費，但卻失去了資產配置的中心思想，可以考慮將資產分級，全球等分散性佳的基金或ETF，應該當作核心組合，定期投